债券久期计算公式

1、久期计算公式是D=（1PVx1+nPVxn）/PVx。市场利率是Y，现金流（X1，X2，，Xn）的麦考利久期定义为：D（Y）=[1X1/（1+Y）^1+2X2/（1+Y）^2++nXn/（1+Y）^n]/[X0+x1/（1+Y）^1+X2/（1+Y）^2++Xn/（1+Y）^n]。

2、债券久期计算公式有三种，分别是：公式一：D表示久期；B是债券当前市场价格；PV（Ct）是债券未来第t期可现金流现值；T是到期时间。公式二：D是久期；t是时间；Ct是第t期的现金流；F是面值或者到期日价值；n是到期期限；i是当前市场利率。公式三：P是市场价格。（1）债券期限。

3、即D=（1PVx1+nPVxn）/PVx其中，PVXi表示第i期现金流的现值，D表示久期。

4、进而保障自己的收益。通常计算债券久期的方法是平均期限，也称麦考利久期。这种久期计算方法是将债券的偿还期进行加权平均，权数为相应偿还期的货币流量（利息支付）贴现后与市场价格的比值，即有：债券久期=时间加权现值/总现值=[∑年份×现值]/[∑现值]。

5、现金流（X1，X2，，Xn）的麦考雷久期定义为：久期计算公式D（Y）=[1X1/（1+Y）^1+2X2/（1+Y）^2++nXn/（1+Y）^n]/[X0+x1/（1+Y）^1+X2/（1+Y）^2++Xn/（1+Y）^n]即D=（1PVx1+nPVxn）/PVx其中，PVXi表示第i期现金流的现值，D表示久期。

6、久期的计算公式是什么久期是债券平均有效期的一个测度，它被定义为到每一债券距离到期的时间的加权平均值，其权重与支付的现值成比例。

**性公债久期公式

1、到期收益率=（到期本息和-债券买入价）/（债券买入价剩余到期年限）100%**债券也称无期债券，指的是不规定到期期限，债权人也不能要求清偿但可按期取得利息的一种债券。**债券的利息一般高于浮动利息，债券的发行人一般多为商业银行。

2、y分之一加一。根据查询相关公开信息显示，永续债券的久期等于y分之一加一，例如收益率为百分之10的**债券的久期为11年。**债券也称无期债券，是指不规定到期期限，债权人也不能要求清偿但可按期取得利息的一种债券。

3、久期=时间加权现值/总现值=[∑年份×现值]/[∑现值]，然后知道：资金流为五年到期一次性还本付息，五年后共得150元，所以可以得出相关的方程式=5[100（1+10%5）/（1+8%）^5]/[100（1+10%5）/（1+8%）^5]=5，实际上，因为该债券期中没有资金流，久期就是债券期限，即5年。

4、久期的计算公式是什么久期是债券平均有效期的一个测度，它被定义为到每一债券距离到期的时间的加权平均值，其权重与支付的现值成比例。

5、进而保障自己的收益。通常计算债券久期的方法是平均期限，也称麦考利久期。这种久期计算方法是将债券的偿还期进行加权平均，权数为相应偿还期的货币流量（利息支付）贴现后与市场价格的比值，即有：债券久期=时间加权现值/总现值=[∑年份×现值]/[∑现值]。

久期计算公式是什么?

久期计算公式是D=（1PVx1+nPVxn）/PVx。市场利率是Y，现金流（X1，X2，，Xn）的麦考利久期定义为：D（Y）=[1X1/（1+Y）^1+2X2/（1+Y）^2++nXn/（1+Y）^n]/[X0+x1/（1+Y）^1+X2/（1+Y）^2++Xn/（1+Y）^n]。

计算计算公式：D≈-（△P/P）÷（△y/（1+y），其中：P=债券当前市场价格，D=久期，y=债券的风险程度相适应的收益率，假设未来所有现金流的贴现率都固定为y。应用保持其它因素不变，票面利率（到期收益率）越低，息票债券的久期越长；到期时间越长，息票债券的久期越长。

如果市场利率是Y，现金流（X1，X2，，Xn）的麦考利久期定义为：D（Y）=[1X1/（1+Y）^1+2X2/（1+Y）^2++nXn/（1+Y）^n]/[X0+x1/（1+Y）^1+X2/（1+Y）^2++Xn/（1+Y）^n]即D=（1PVx1+nPVxn）/PVx其中，PVXi表示第i期现金流的现值，D表示久期。

久期计算公式：如果市场利率是Y，现金流（X1，X2，，Xn）的麦考利久期定义为：D（Y）=[1X1/（1+Y）^1+2X2/（1+Y）^2++nXn/（1+Y）^n]/[X0+x1/（1+Y）^1+X2/（1+Y）^2++Xn/（1+Y）^n]，即D=（1PVx1+nPVxn）/PVx。

债券久期计算公式有三种，分别是：公式一：D表示久期；B是债券当前市场价格；PV（Ct）是债券未来第t期可现金流现值；T是到期时间。公式二：D是久期；t是时间；Ct是第t期的现金流；F是面值或者到期日价值；n是到期期限；i是当前市场利率。公式三：P是市场价格。（1）债券期限。

通过下面定理可以快速解答上面问题。　定理：PV（Y0）（1+Y0）^q上述定理的证明可通过对Y导数求倒数，使其在Y=Y0取局部最小值得到。

1)计算一个债券的修正久期、、请给出详细解答过程

修正久期=久期/（1+y）、修正久期=-债券的利率敏感性系数/（1+y）。修正久期=久期/（1+y）：久期表示麦考利久期，是债券的平均到期时间；y表示市场利率。修正久期=-债券的利率敏感性系数/（1+y）：债券的利率敏感性系数表示债券价格对利率变动的敏感程度。

修正久期计算公式为：D=D/（1+y/k）；其中D为麦考利久期，y为债券到期收益率，k为年付息次数。修正久期是对于给定的到期收益率的微小变动，债券价格的相对变动与其麦考利久期的比例。这种比例关系是一种近似的比例关系，以债券的到期收益率很小为前提。

修正久期=麦考利久期÷[1+（Y/N）]，因为这里，1＋Y／N＝1＋11。5％／2＝1。0575；因此，正持续时间＝183／0575＝137163，D是最合适的答案。MACDUR＝maturity（T），修改后的存续期＝T／［1＋（Y／N）］，Y为年利率，复利次数在N个表中计算。

修正久期指的是对于给定的到期收益率的微小变动，债券价格的相对变动与其麦考利久期为正变关系。这种正变关系只是一种近似的比例关系，它的成立是以债券的到期收益率很小为前提的。当然，为了更精确地描述债券价格对于到期收益率变动的灵敏性，又引入了修正久期模型，考虑凸度。

债券修正久期就是把债券久期乘以折现率。注：上述公式不太好写，只能用文字表述，最主要是要用到一个数学上的特殊符号。

久期的计算公式：久期的计算公式可以根据不同的情况而有所不同。在债券投资中，久期的计算公式通常为：D=（PYTM）^（1/M），其中D为久期，P为债券价格，YTM为债券的到期收益率，M为债券的修正久期。使用债券的系列利率支付的现值之和除以债券当前市场价格与系列利率之差来计算久期。